公司的核心价值

　　“以客户为中心”——致力于了解并满足客户的需求，充分履行维护持有人合法利益的信托职责。

　　“以共赢为目标”——追求与客户及业务伙伴建立持续和谐的合作关系，高度重视在工作上的协同合作。

　　“以质量为皈依”——注重卓越的专业知识和丰富的行业经验，共同努力为客户提供稳健的高品质服务。

　　“以诚信为基础”——以诚信作为言行的准则，恪守职责准则，对客户及他人负责。

编者按

　　2010年，基金业“去马太效应”提速，强者恒强的格局逐渐被打破，一批有思想、有理念的公司逐渐赢得了市场的青睐。经过过去五年的深耕与厚积，总经理金哲非率领的国海富兰克林基金承袭了富兰克林邓普顿投资集团的“稳健”的风格，旗下所有满三年期产品均获晨星4星、5星评级。在金哲非眼中，规模增长与业绩排名不是唯一目的，将国海富兰克林基金打造成为中国一流的资产管理机构，为客户提供高质量的投资方案和出色的服务，并吸引、激励和保留优秀人才才是公司的使命。“以客户为中心、以共赢为目标、以质量为皈依、以诚信为基础”，成为国海富兰克林人在行业中行走的统一名片。

　　系出名门，稳健为先

　　国海富兰克林基金的外方股东——富兰克林邓普顿投资集团——是知名的全球基金业巨头，2008、2009年连续两年获得了《巴伦周刊》评选的“最佳十年期顶尖基金公司”（King of decade）的荣耀，超越了太平洋资产、美洲基金、富达等其他国际知名资产管理机构，这在历史上也是史无前例的。

　　在金哲非看来，外方股东之所以能够连续两年获得“最佳十年期顶尖基金公司”，主要是因为它是一家很纯粹的投资管理公司，专注于卓越的投资，基金经理们坚信并坚持公司的投资理念，致力于长期、稳健的投资回报。尽管富兰克林邓普顿投资集团旗下有价值型，成长型，价值挖掘型等不同投资风格的基金，但却分享“基本面驱动”的共性。

　　“基本面驱动”是富兰克林邓普顿60多年管理经验的凝练和升华，也是国海富兰克林基金的一贯风格。“基本面研究需要大量的时间和人员的投入，在没有研究清楚之前，绝不盲目出手。我们的目标只有一个，就是在坚持稳健投资的理念下为投资者带来最好的回报。”金哲非表示，“没有人能够长期判断大盘的走向，不要把市场作为一个赌博的工具，所以从基本面出发是所有投资研究的出发点和最终落脚点。”

　　长期坚持对公司基本面挖掘，减少短期投机行为，使得国海富兰克林赢得了机构的认可。在晨星的评级榜上，旗下明星基金富兰克林国海弹性市值基金常年被晨星评为最高五星基金；旗下的国富潜力、国富收益也被晨星评为三年期四星级基金。最新海通证券评级给予了国海富兰克林基金公司股票投资管理能力五星评级，其以41.8%三年期净值增长率位列全行业第三名。

(详情请见:http://www.ftsfund.com/page/px100526143429406000.html)

　　由证券时报社主办、晨星资讯提供数据支持的2009年度“中国基金业明星基金奖”评选结果近日揭晓。其中，富兰克林国海弹性市值基金一举荣获09年三年持续回报股票型明星基金奖。

　　据晨星统计数据显示，截至5月14日，国富弹性近三年年化回报率在94只三年期股票型基金排名中位列第二，获得三年期最高五星评级。不仅如此，国富弹性在其他权威评奖机构中也经常荣获奖项。比如近期海通证券发布的新一期基金评级中，国富弹性获股票型5星基金评级。

　　据了解，此次评奖特别致力于对基金长期表现的考察，在奖项设置上首度设立“三年持续回报明星基金公司奖”，以此引导投资者关注那些长期稳健合法运作，并且持续表现良好的基金与基金公司；同时鼓励和倡导基金公司与基金着眼长远发展，避免发生不利于行业长远发展的短期行为。

(详情请见:http://www.ftsfund.com/page/px100524103310891002.html)

　　上周市场企稳反弹，全周沪深300指数报收于2850.30点，较前一交易周上涨2.94%，成交量出现温和放大。

　　上周市场企稳反弹原因一方面是出于技术面的超跌反弹，另一方面政策面也出现了短期的缓和，有关方面开始关注前期出台的各种政策的叠加效应，宏观调控也进入了观察期间，市场恐慌情绪也有所缓解；另外外围方面，随着希腊债务危机解决的有序进行，国际股市也有企稳迹象，对国内A股市场形成了一定的支撑。虽然农行IPO不断逼近，但市场对于加息预期有所减弱，同时6月份后，公开市场将再度引来巨额资金释放高峰，流动性紧张局面将有所缓解。种种因素叠加，使上周市场出现反弹。

　　上周的交易所债市全周高位盘整周末冲高回落，指数表现总体强势，上周创下125.65点历史高位，技术上指数仍属强势，成交较平淡。消息面上，今年以来债券市场已经累积巨大涨幅，前期债市所面临的诸多正面因素正在发生变化，市场所处的低利率环境未来也可能将受到严峻考验。在政策面没有明朗之前，建议投资者多看少动，谨慎观望为宜。上证债指上周开于125.35点，收于125.40点，最高125.65点，最低125.11点，全周指数涨0.06%，全周成交22.73亿元左右。

　　上周银行间市场发行情况看，共发行短期融资券6支，总发行额119亿元。除亨通为自然人控股的民营企业外，其余发行人均为国有控股企业，中冶股份是上市公司。上周发行人中，中冶股和亨通为首次发行，其余发行人均曾发行短融并有成功兑付历史，中电投和中冶股均为央企或央企核心子公司，资产规模大，皖能源虽然盈利能力一般，但作为安徽省最大的能源企业，具有一定的垄断优势，农垦、许继和亨通资产规模相对较小，盈利能力一般，整体偿债能力偏弱，其中亨通是自然人控股的民营企业，且债务负担较重；上周共发行中期票据4支，总发行额57亿元。所有发行人均为国有控股企业，凯得和中纺为首次发行，川化曾发行中票，同盛曾发行短融，上周4家中期票据发行人或者受到当地政府的有力支持，或者为央企，或者在行业内具有较强竞争力；前一周五至上周四共有4支企业债公告发行，总金额45亿元。其中，城投债两支，总金额25亿元，非城投债两支，发行人分属电力和煤炭行业，发行金额都是10亿元。两支城投债中，武汉高科是武汉市东湖新技术开发区的城投企业，开发区财政实力较弱，但产业特色较为突出，经济总量较大，地位相对重要，发行人有可能获得武汉市以及湖北省政府支持，长沙城投是长沙市主要的投融资平台，长沙作为中部省会城市，具备较强的财力，该发行人之前为长高新债提供过担保，两支非城投债清江是典型的水电开发企业，目前机组均已投产，现金流较为充裕，但公司规模较小，目前债务负担仍然较重，焦煤属于规模较小的煤炭生产企业，盈利能力和盈利规模与同行业发行人比较都属较差，也存在现金流缺口，但公司债务负担不重，债务结构良好。

　　上周国开行和财政部分别发行7年期金融债和国债各一期。7年期国开最终票面利率3.21%，全场认购倍数倍1.6倍，边际倍数为1；7年期国债最终票面利率2.83%，边际利率2.88%，全场认购倍数1.72倍，边际倍数2.38倍，相比较七年国债更有优势，也得到了更多的追捧。

　　上周央行周四发行50亿元3月期央票，较前一周减少10亿元。同时，中标收益率连续第二周上涨4.04个基点至1.4896%，与之前的市场预期相符合。同时，央行上周再次取消正回购操作。统计数据显示，上周到期央票和正回购总额为1800亿元，减去周二发行的300亿元1年期央票，加之昨日发行的50亿元3月期央票，上周央行将通过公开市场净投放资金1450亿元。一年期央票发行利率继续持平。

　　美国股市上周再度呈现“过山车”行情。前两个交易日中，三大股指涨跌互现。以周二为例，道琼斯指数开盘后一度下挫近300点，随后又大举反弹，收盘时仅微跌23点，而当日标准普尔500指数和纳斯达克综合指数则是低开高走，收盘时小幅收高。

　　大盘周三并未能延续前日尾盘涨势，三大指数纷纷走低，其中道指更是失守10000点大关，以9974.45点报收，为近3个月来首次收于10000点下方。随后在周四，大盘又突现跳空高开之势，并大幅收涨2.85%，创下今年以来的第二大单日涨幅。

　　有分析认为，美股周四的强势反弹主要是受到了来自中国方面利好消息刺激。中国外汇管理局于27日否认其考虑售出部分所持欧元区政府债券，缓和了市场对大型投资者将抛售欧元的忧虑。

　　投资者刚刚以为可以暂时喘一口气，噩耗却又扑面而来。上周五（5月28日），国际评级巨头惠誉(Fitch Ratings)宣布，将西班牙的长期外币和当地货币发行方违约评级主权债信评级由此前的“AAA”下调至“AA＋”。就在一个月前，该国刚刚遭到标准普尔的降级“待遇”。

　　这重新燃起市场对欧债危机可能扩大的忧虑，并纷纷逃离包括欧元在内的风险资产。28日纽约尾盘三大股指跌幅闻讯扩大，标普500指数迅速下跌1.3%以上；欧元则再度下挫0.8%，接近1.2143美元的四年低点。

　　惠誉在当日发表的声明中指出，西班牙政府“消化”高额家庭、企业和政府债务的举措会影响西班牙经济复苏步伐。不过，该机构没有下调西班牙主权信用的评级展望前景，保持“稳定”不变。

　　此外，惠誉预测，至2013年，西班牙政府债务总额占当年国内生产总值（GDP）比例可能达到78%，而这一比例在2007年全球金融危机爆发前不到40%。

　　惠誉主权评级部门主管博尔顿(Brian Coulton)表示：“这次评级下调表明，惠誉评估后认为，西班牙削减赤字的措施将在中期内严重拖累西班牙经济的增长步伐。”他同时认为，尽管西班牙政府债务和相关利息成本仍在AAA评级的范围之内，但与其他AAA主权评级国家相比，西班牙经济调整过程将更为艰难，时间也会更加持久。

　　不过，惠誉同时表示，未来12个月该机构将不会再次调降西班牙评级。而就在一个月前，标准普尔公司率先下调西班牙主权信用评级，将评级展望前景定为“负面”。

　　西班牙债信评级遭遇萧条，令投资者担心主权债务问题的恶化可能会影响该地区金融系统，并可能破坏全球经济复苏。分析人士则认为，市场对欧元债信问题的忧虑已经根深蒂固。

　　受惠誉调降西班牙主权债务评级以及利空经济数据影响，美股周五以低收结束了本月交易。五月份是标准普尔500指数与道指自2009年2月以来表现最差的一个月。本周一美国股市将因为阵亡将士纪念日休市，许多投资者不愿意在长周末里持股。

　　截至28日收盘，道琼斯工业平均指数下跌122.36点，报收10136.63点，跌幅为1.19%。道指成份股3M、美国银行与迪士尼跌幅均超出了2.5%。道指在五月份总计下跌了7.9%，创自2009年2月以来最大月跌幅，是自1962年以来表现最差的五月。

　　纳斯达克综合指数下跌20.64点，报收2257.04点，跌幅为0.91%；纳指在本月总计下跌8.3%，创自2008年11月以来最大月跌幅；标准普尔500指数下跌13.65点，报收1089.41点，跌幅1.24%。标准普尔500指数本月下跌了8.2%，为2009年2月以来表现最差的一个月。

　　芝加哥Harris私人银行首席投资官Jack Ablin表示，“我们认为欧洲债务危机进一步蔓延的可能性不大，但欧元区债务问题不会在短时间内解决并将在未来几个月给全球经济带来负面影响。”

　　对于西班牙评级被调降，Ablin表示，“我此前以为由于西班牙推出了削减财政赤字措施，评级机构会放过西班牙，今日这条消息实在太令人失望了。”

　　芝加哥期权交易所场内交易员Doug Prskalo指出，西班牙被降级的消息促使许多投资者重新审视了周末的持股计划，许多投资者决定在长周末到来前清仓以规避不可预知的风险。

　　美国众议院上周五批准了一项790亿美元的经济刺激法案，旨在降低目前9.9%的失业率。美联储周五宣布将于6月14日以招标方式吸收期限为14天的短期存款10亿美元，此举目的在于消化银行多余的储备金，美联储此前曾暗示在加息前会率先吸收巨额短期存款。

　　经济数据方面，美国商务部报告，4月份个人所得环比增长0.4%，但个人支出未变，为七个月来首次未出现增长。汤森路透调查的分析师此前预期个人支出增长0.3%。五月份芝加哥采购经理人指数从四月份创下的63.8的5年来高点下降至59.7，略低于60.0的市场预期。密歇根大学五月份消费者信心指数从73.3向上修正至73.6，要高于的73.2的市场预期。

　　由于许多交易员提前离开市场开始度假，上周五市场成效较为清淡，纽约证交所总成交量为51亿股，远低于本月的近70亿股的日均成交量。
（引自:http://www.2rich.net/）

欧洲股市

　　由于美国4月消费者支出低于预期，引发了关于经济复苏步伐可能正在放慢的担心，全球股市涨势上周五（5月28日）宛如泄气皮球，欧洲主要股市都呈下跌的局面，英国石油与保诚保险股价下跌也对大盘造成拖累。

　　在连续两个交易日的强劲上涨之后，道琼斯斯托克600指数下跌0.78点，跌幅0.32%，报收244.01点，当日最高上探246.28点，最低触及243.60点，上周该指数累计上涨2.9%。

　　欧洲三大股市则涨跌互现，其中德国DAX-30指数上涨0.15%，报收5946.18点；英国富时100指数下跌0.13%，报收5188.43点；法国CAC-40指数也下跌0.29%，报收3515.06点。

　　美国消费者支出连续六个月增加之后，尽管分析师预测4月也会成长，美国商务部28日公布的数字却意外持平，市场气氛为之一挫。4月份个人所得环比增长0.4%，但个人支出未变，为七个月来首次未出现增长。

　　Exane BNP Paribas的股票策略师们表示：“由于人们担心希腊债务违约，并向其它欧元区国家蔓延，自4月中旬以来，泛欧600指数已下跌12%。”他们表示：“我们认为，由此造成的损害已基本过去：本周的市场反弹将是一次持续走高的开始。”
（引自:http://www.2rich.net/）

亚太股市

　　东京股市上周五收盘走高，在美欧股市上涨以及原材料价格上升的提振下，市场紧张情绪缓解，大盘全线上扬，保险股和矿业股涨幅显著。

　　日经指数连续第三个交易日上涨，收报9762.98点，涨123.26点，涨幅1.3%，为两周来单日最佳表现。包括东京证交所一部所有股票的东证指数也上涨8.63点，至878.52点，涨幅1.0%，其33个分类指数中有30个收盘上涨。

　　大阪证交所六月日经指数期货收盘涨150点，至9800点，涨幅1.6%。

　　东京股市上周五从开盘时就全线大幅上扬，主要因前夜美欧股市与原油期货价格一道上涨，同时美元、欧元兑日圆双双走高。

　　但Investrust的首席执行长Hiroyuki Fukunaga表示，人们依然对欧洲债务问题以及朝鲜半岛不断升级的地缘政治风险感到担忧，这种担忧情绪可能继续拖累日本股市。
（引自:http://www.2rich.net/）

　　为了提前布局新业务，大型基金公司正忙于储备海外有股指期货投资经验的人才。基于产品特性的考虑，专户业务或许能成为参与股指期货的突破口。

　　据知情人士透露，某南方大型基金公司从华尔街引进了一名股指期货专业人才，并让他主管涉及股指期货方面的交易。南方另一家大型基金公司负责人透露，该公司一直将储备股指期货人才作为长期工作，在国内以及海外寻找拥有相关工作经验的专业人士。据他了解，一些基金公司还通过旗下香港子公司来储备相关人才。

　　而近期基金公司招聘启示也显示，“具有优异的数量分析能力（如海外指数管理经验等）”或是“有金融衍生品投资经验者”等职业素质，成为基金公司招聘人才的新要求。

　　据记者了解，基金公司都要求基金经理通过期货从业资格考试，否则不能负责股指期货投资事宜，而目前基金经理普遍缺少股指期货相关经验，大多数基金公司不得不寻找“外援”担任股指期货的操盘手。而且，目前全球资本市场不稳定，国内对股指期货业务熟悉的投资人不多，这部分人才缺口较大。“据我了解，近期不少过去在华尔街做股指期货的投资人回国了，国内的环境为他们回归提供了合适的契机。”一位第三方人士表示。

　　还有人士表示，基金公司储备人才以布局股指期货相关业务，而这块业务会通过专户业务试水。上海一位基金公司人士对记者表示，自股指期货开闸以来，经常会有一对多投资者询问关于专户业务何时开始利用股指期货对冲风险，而基金公司也有意从专户产品上先试验。他分析说，因为专户产品特性本身就为投资经理利用股指期货提供了便利，投资者也较易认可这一投资工具所带来的风险，所以相对而言，如要参与股指期货，专户业务的客户上具有更高认可度。
（引自:《证券时报》）

　　中金公司首席经济学家哈继铭日前表示，一些领先性经济指标的下降正预示着当前我国经济增长面临下行风险，中金公司对今年GDP增长的预测已由10.5%下调到9.5%，通胀的上升趋势也即将逆转。为此，他预计，人民币升值极可能被推迟，年内加息无望，同时抑制房地产需求的政策也难以进一步加码。

　　哈继铭是在2010年中国证券业协会投资者教育与服务巡讲活动启动仪式上做上述表示的。他说，尽管从CPI等滞后指标看，我国经济增长还比较快、通胀还会上行、过热风险比较明显，但是另一组带有领先性的指标，却显示经济活力正在下降，因此紧缩政策进入观察期，政策应按照新的状况进行调整。

　　他认为，CPI在5月份有可能达到3.2%，但通胀上升趋势即将逆转，今年CPI会呈现两头高、中间低的“V”字型。一方面，欧洲债务问题影响需求，再加上美元升值，国际原油、工业金属价格下降，国内铜价显著下跌，中国PPI已见顶，未来将回落，PPI对于CPI的传导压力也将减轻。另一方面，从国内看，食品价格将回落。再加上欧洲债务问题使得发达经济体近期通缩风险大幅上升，中国通胀压力也会因此减轻。据哈继铭测算，加入WTO以来，中国与发达国家通胀出现趋同性，相关性从过去的17%显著提高到近70%。因此综合来看，尽管长期我国仍面临较大的通胀压力，但短期出现通胀的概率减小，货币政策的变化应更多考虑短期价格水平变化，不能因为未来的通胀压力而在短期提高利率。

　　哈继铭同时举出一些已经出现下降的领先性指标，比如实际投资放缓、新开工与在建项目投资放缓、商品房销售放缓、汽车销量下滑等。他分析说，2009年固定资产投资增长超过30%，是在投资品价格通缩情况下实现的；今年1—4月投资增长虽然超20%，却是在投资品价格同比上升的情况下实现的。“所以从实物量上看，固定资产投资增速明显回落。”同时，从汇率指标看，在过去一个月内人民币对欧元实际升值8.64%，对英镑升值6.97%，因此下一步国际讨论的焦点将不会再集中于人民币升值问题上。

　　对于房地产市场，哈继铭认为，房地产销量继续明显回落，而量的调整会导致价格下降，预计二手房市场价格会下降10%左右。“治理中国的地产泡沫需要通过资金疏导、增加供给来实现。”哈继铭强调，一方面要创造更多的投资机会，比如通过ETF的产品渠道，允许中国股民购买国外的股票，或者让境外公司尽快到国内上市，资金的压力会得到释放；另一方面，地方政府也要下大决心，增加房地产供给的力度。不过他同时指出，中国在可预见的3—5年内房价还有向上的动力。
（引自:《证券时报》）

　　中国股市将长期受益经济快速发展

　　近段时间以来，由于担忧希腊危机向欧洲其他高负债国家蔓延并导致全球经济出现二次探底，全球股市纷纷下跌。我国由于同时受到欧洲债务危机和国内房地产调控的影响，沪深300指数跌幅达20%。如何看待当前市场的运行态势，需要我们保持客观而冷静的态度。

　　过分背离宏观经济的情况会渐渐修正

　　自2008年底世界各国纷纷推出大规模的经济刺激计划以来，全球经济已经逐渐摆脱了国际金融危机的影响。虽然经济复苏进程从来不会一帆风顺，但综合各种因素看，本次欧洲债务危机导致全球经济二次探底的可能性较小。

　　虽然近期中国股市出现大幅调整，出现了与宏观经济背离的走势，但应当看到，这种背离只是暂时的，不会长期存在。随着经济逐渐恢复，过分背离的情况会渐渐修正，投资者不应该失去信心。经过前期的大幅调整，虽然仍有部分股票的估值偏高，但已有68只股票的股息率已经高于一年期存款利率，部分股票已逐步进入投资价值区域。只要能保持融资速度与资金引入速度的平衡，市场就能更加稳定。

　　仅仅经过20年，我国证券市场就已获得长足发展。目前A股市场市值达20.7万亿元，已成为全球第二大市场；投资者开户达1.3亿以上，跃居全球之首；机构投资者队伍迅速扩大，市场承接能力相应增强，价值投资理念深入人心。中国石油、中国石化、工建交等国有银行已经上市，农行上市的工作也在积极推进之中，我国国民经济的主体和大部分优质资产已逐渐实现上市。

　　从海外成熟市场的历史经验来看，我国证券市场下阶段应能够逐渐反映经济的实际状况。而随着全流通进程的逐步完成以及股指期货、融资融券等双向交易机制的建立，A股市场的估值已逐渐接近海外成熟市场的估值水平。

　　总的来讲，我国证券市场已逐渐走向规范和成熟，作为全球最活跃的资本市场，其中蕴藏的投资机会也非常丰富。

　　危机过后中国经济有望迎来较快发展

　　国际金融危机过后，欧洲和美国的经济缓慢复苏，以中国为代表的新兴国家有机会成为引领全球经济增长的新动力。我国城市化进程还远未完成，中国的人居条件和发达国家相比仍有较大的提升空间，广阔的国内市场也将为我国经济的持续成长提供充足的动力。

　　此外，危机爆发以后，石油等资源品价格大大低于爆发前水平，这为资源相对短缺的我国提供了经济加速增长的便利条件。人民币贸易结算的范围也在危机中起步并扩大，加快了我国货币的国际化进程。更有希望的是伴随着新兴经济的快速增长，我国在一些新兴产业上将站在全球领先位置。可以预见的是，危机过后，中国将迎来较快发展，证券市场也将受益中国经济的快速发展。
（引自:《人民日报》）

　　理财从娃娃抓起！考虑到子女未来的生活教育支出及健康保障，越来越多家长开始有意识地从小培养子女良好的理财习惯，其中，通过基金定投、购买保险等方式为子女积累一笔教育金成为不少家长的首选。但是专家提醒，儿童理财首先应完善家庭的保障，只有家庭经济支柱保障充足，才可避免因投资中断影响对子女未来的规划。

　　记账办卡：从小养成预算、储蓄概念

　　子女懂事起，将会拥有自己的零用钱，每年还会收到亲人送的压岁钱，学会管理这笔钱是对子女财商教育的第一步。

　　首先，要养成记账的习惯。每周或每月定期将资金的收入和支出进行记录，同时父母可教子女定期分析小账本，使其明白钱是如何花出去的，花费是否得当。如此可培养子女对预算的概念，进一步引导其进行有预算的消费，例如平均分配每天的零花钱或为购买大件物品而有意识地存钱等。

　　其次，父母可专门为子女办理一张银行储蓄卡，教其认识银行卡的用途，了解有关存款利率的知识，并将压岁钱和平日积攒的零用钱储存到银行卡中，使其认识储蓄的作用。

　　基金定投：每月500元18年可积23万

　　对于儿童理财来说，基金定投一般由父母和子女共同参与，以达到对孩子进行最直接财商教育的目的。如泰达宏利推出的“定投未来富小孩计划”，可全家一起在网站浏览基金及定投知识，利用定投计算器模拟投资收益，一起选择合适的基金产品或组合，设定定投时间、金额，查询投资收益等，既可提升父母与子女的亲密程度，又能使子女接受到财商教育。

　　此外，目前较为流行的易方达“我爱宝贝”基金定投计划，除了由父母选定易方达旗下一只或几只基金定期投资外，易方达每年还将寄送基金定投资产报告和“投资总监写给小朋友的信”，记录当年市场形势及经济变化，并通过数字讲述真实的投资故事，该服务将持续到子女18岁。

　　除进行财商教育外，家长的一个重要心愿在于储备教育金。据易方达测算显示，假定父母从子女1岁开始，每月节约500元进行基金定投，一直坚持到子女18 岁。以美国标准普尔指数1948年12月31日~1966年12月30日，历时18年的实际收益率测算，到孩子18岁时，合计投入10.8万元，由于指数上涨，基金定投可为子女积累23.67万元的资产。易方达基金有关人士表示，基金定投是较为普遍的儿童理财品种之一，在经济长期向好、短期波动性较强的市场环境下，普通投资者可从基金定投中分享市场收益。

　　教育金保险：返还+分红强制储蓄

　　目前，不少保险公司推出针对子女教育储蓄的少儿教育金保险，此类保险需要长期缴费，通过定期返还的形式，满足子女不同年龄段的学费需求，且这类保险多为分红型保险，通过分红可达到抵御通胀的目的。

　　金先生的儿子已6个月大了，望子成龙的他开始规划孩子未来的人生，但金先生首先需要解决的是一笔高额的教育费用。金盛保险有关专家建议其购买教育金保险，以金盛保险“天才宝贝”教育金计划为例，可定期高额现金返还，同时可享受周年红利和终了红利的双重分红保障机制。如年缴保费5651.5元，保额5万元，缴费10年，并在前5年每年追加投资2万元，以较高净回报率7%计算，孩子高中三年，可每年提取8000元作为学费；海外留学4年，每年可提取5万元补贴学费；22周岁时可获得22万元满期保险金，可用于毕业后继续深造。

　　不过，少儿体质较弱，身体健康问题应是家长首要考虑的。因此保险专家建议，购买教育金保险前，应首先保证子女有足够的健康保障，如购买健康医疗险，最好涵盖重大疾病、住院医疗保障，此类保险保费要低于教育金保险。

　　儿童理财两大误区

　　误区1：家庭保障不足

　　很多家长容易陷入一个误区，即一味地为子女投资，而忽略了自身。一旦父母发生意外，家庭经济在遭受重大损失的同时，子女的生活也将受到影响，保费也有可能中断。

　　中德安联有关专家表示，父母是子女成长过程中的经济后盾，父母首先应考虑的是对家庭造成重大影响的风险事故，具体来说分成3类：一是身故的风险，二是疾病风险尤其是重大疾病，三是意外造成的残疾。

　　据悉，市场上有不少以家庭为投保单位的产品，主要以家庭中主要经济支柱投保主险，其他成员投保附加险的形式出现，比单一投保保费更低，但主投保人必须选择保费豁免功能，才能在一定程度上保障主投保人发生意外，其余成员保单依然有效。

　　误区2：忽略保费豁免

　　许多家长不知道少儿险具有保费豁免功能，忽略附加该险种。保费豁免，即在某些特定情况下投保人可不再缴纳后续保费，但保险合同仍有效，最常见的是“重大疾病保费豁免”或“身故或全残保费豁免”。目前有的少儿险涵盖保费豁免条款，有的则需要额外附加。中德安联有关专家建议，作为主要缴费力量，家长应考虑购买一份保费豁免附加险，来确保一旦不幸发生，给孩子的保险保障仍继续有效，保费豁免功能可以说是为儿童险上了一道安全锁。
（引自：新浪财经）

1、如何定制电子或短信对账单？

　　目前我司的对账单寄送方式分为纸质对账单、电子对账单以及短信对账单三种，您可选择其中一种订阅方式。电子对账单分月度、季度和年度的发送频率，月度为默认发送频率，内容包括月度内所有交易明细及期末基金份额余额和资产现值。短信对账单直接默认月度的发送频率，内容包括期末基金份额余额和资产现值。纸质对账单分季度（默认）、年度的寄送频率，季度对账单是在季度内有交易的情况下寄送，内容包括季度内所有交易明细及期末基金份额余额和资产现值；如年度内无任何交易，只要年末持有基金份额，我司均会在下一年年初寄送年度对账单。如需订阅，您可以登陆基金账户查询，在“账户资料修改”中选择您想要的对账单寄送方式和频率即可；或致电我司客服中心400-700-4518（免长途）、9510-5680（免长途）、021-38789555要求订阅。如需保留纸质对账单或取消寄送的客户同样可以通过上述方式办理。

2、如何修改账户资料信息？

　　基金客户可以通过拨打我司客服热线修改您的邮寄地址、邮编、电子信箱、手机和固定电话等，或者可以直接登录我司网站的“基金账户查询”栏目自助修改您的账户信息。在修改邮寄地址时请注意：有效的邮寄地址必须不少于七个汉字符。或致电我司客服中心400-700-4518（免长途）、9510-5680（免长途）、021-38789555，由客服人员为您修改。 

3、网上直销交易密码忘记了，如何办理？

　　您可点击登陆框下方的“忘记密码”，通过系统验证后可自行重置查询密码，验证的信息包括您的姓名、基金账号、身份证号及银行卡号。如您不知道您的基金账号，可登陆基金账户查询或请致电我司客服中心400-700-4518（免长途）、9510-5680（免长途）、021-38789555，按“0”转人工座席，客服人员核实您的身份后为您查询。